Ключевая ставка и её влияние на ипотеку и рынок недвижимости

Другими словами, ставка ЦБ является одновременно и максимальным процентом, под который Центральный Банк России принимает депозиты, и минимальной ставкой по кредитам для коммерческих организаций (банков).

Помимо этого, ключевая ставка выступает регулятором уровня инфляции, т.е. с её помощью Центробанк поддерживает инфляцию на конкретном уровне, являющимся оптимальным для экономики Российской Федерации.

Понятие ключевой ставки пришло в экономику России в сентябре 2013 года. Изначально, она существовала отдельно от ставки рефинансирования (учетной ставки), а с 1 января 2016 года ставка рефинансирования была приравнена к понятию ключевой ставки. Размер ключевой ставки устанавливается Центральным Банком Российской Федерации в процентном выражении.

Как известно, за период с 17 декабря 2021 года по 26 мая 2022 года ключевая ставка подвергалась существенным изменениям. В конце февраля 2022 года ключевая ставка была повышена на 9,5% и составила 20% годовых. Такое резкое увеличение ставки шокировало весь рынок. Люди массово стали переводить свои безналичные денежные средства в наличные и скупать валюту. Таким образом, они фактически стали замораживать и выводить деньги из оборота, посредством перевода средств на зарубежные счета и вложения их в недвижимость.

Такое внезапное повышение Банком России ключевой ставки обусловлено тем, что против нескольких российских банков были введены санкции, вследствие которых рыночные отношения прекратились. Тем самым Центробанк защищал рубль от падения, т.е. пытался сохранить сбережения от обесценивания.

В результате, такое резкое повышение ставки, по мнению эксперта Среднерусского института управления - филиала РАНХиГС Ирины Кузнецовой, сохранило стабильность и предотвратило высокий рост цен. Но уже в середине апреля 2022 года ставка была понижена до 17% годовых, а в конце - до 14%. 26 мая этого же года Центробанк принял решение снизить ключевую ставку еще на 3%, тем самым оставив её на уровне 11% годовых. Такое снижение ставки ЦБ положительно сказывается на доступности как долгосрочных кредитов, так и на доступности ипотеки, что ведет к увеличению спроса и возможности развития бизнеса в ситуации импортозамещения в России на данный момент. Кроме этого, вклады населения будут перенацелены в другие направления, одним из которых является покупка недвижимости. Также, снижение ключевой ставки по ипотеке должно оптимистично сказаться на ставках относительно покупки вторичного жилья, т.е. планируется, что произойдет увеличение активности рынка недвижимости.